1. 量化交易是什么意思?

　　量化交易主要运用数学公式来构建模型,经过大量数据来判断将来价格走势，并且由程序进行择机选股的一种方式。它的选股而十分广泛，覆盖面达到上百只甚至上千只股票，并且能够排除迫涨杀跌等人为因素，纪律性很强。

　　“量化交易”有着两层含义:一是从狭义上来讲，是指量化交易的内容，将交易条件转变成为程序，自动下单;二是从广义上来讲，是指系统交易方法，就是一个整合的交易系统。即为根据一系列交易条件，智能化辅助决策体系，将丰富的从业经验与交易条件相结合，在交易过程管理好风险控制。

　　量化交易至少应该包括五个方面的要素:

　　(1)买入和卖出的信号系统。

　　(2)牛市还是熊市的方向指引，比如用200天移动平均线分辨熊市中系统风险的规避。

　　(3)头寸管理以及资金管理。

　　(4)风险控制，运用信号源来确定止损位置，利用资产曲线和权益曲线来加以判定和管理。

　　(5)投资组合，不一样的投资品种、不相同的交易系统(不同功能和参数，有快有慢)以及不相同时间周期组合.，现分散组合，让交易账户波动更加稳定。

　　量化交易最重要的就是形成一套决策机制。简而言之，交易系统扮演着“宪法”的角色，并不是每一部具体的法令，剩余的细节则由操盘手借助经验、感觉来处理。

　　2.量化交易的特点

　　量化交易是一个比较新的概念，它最鲜明的特征就是运用模型。量化交易主要的特点如下所述。

　　(1)投资视角广。凭借计算机高效、准确地对海星信息进行处理，在所有市场里去寻找更广泛的投资机会。

　　(2)纪律性。严格的纪律性是量化交易明显区别于主动投资的重要特点。严格执行量化交易模型所作出的投资决定，而不是随着交易者情绪的变化而随便修改。纪律性的好处有许多，能够克服人性的弱点，比如恐惧、贪婪、侥幸心理，也能够克服认知偏差等。

　　(3)系统性。量化交易的系统性特点主要包括多层次的量化模型、多角度的观察以及海量数据的观察等。多层次模型主要包括行业选择模型、大类资产配置模型以及精选个股模型等。多角度观察主要包括对宏观周期、估值、成长、盈利质量、市场结构、分析师盈利预测以及市场情绪等多个角度的分析。

　　(4)及时性。及时、迅速地跟踪市场变化，不断发现能提供巨额收益的新的统计模型，去寻找新的交易时机。

　　总的来说，量化交易的主要特点是买人和卖出股票，不再是由人的主观判断作出决定，而是由量化模型来决定。量化交易是一套科学的方法，有严格的分析和计算，并由数据和模型来作出决定。即便是简单的低市盈率投资方法，只要能够严格执行，就可以获得巨额的利润。